Inna Romānova, Jan Körnert und Marina Kudinska

Due its geographic location, Latvia was intensively involved in export of financial services, with several banks concentrating on the non-resident customers. Latvia is a member of the European Union, the European Economic and Monetary Union as well as the OECD, thus ensuring high standards in many industries, including the financial sector. However, in 2018 Latvia has received a low assessment from the Moneyval (Effectiveness and Technical Compliance Ratings) as well as the following threat of greylisting. We aim to investigate the measures taken to reduce the risk of greylisting based on the study of the case of Latvia. Our research is based on the legislation, recommendations of the Moneyval, and the following governmental and industry measures. Our study reveals that the country has made a substantial progress in managing the risk of Anti-Money Laundering/Combating the Financing of Terrorism (AML/CFT). The treat of greylisting has contributed to the substantial reforms of the banking sector, reassessment of the banks customer base, and change of a business model of several commercial banks. As a result of the timely measures taken, Latvia was not greylisted. The results are important for policy makers, supervisory authorities, and the banks to take appropriate AML/CFT and the risk management measures to avoid greylisting of a country. The experience of Latvia can be useful for other countries to ensure stability of the banks and the banking system, according to the highest international standards.

Projektbezogene Publikationen:

• Vortrag im Rahmen des VII. International Applied Social Sciences Congress (C-IASOS-2023) an der University of Malta (Valetta Campus) am 13. November 2023.
• Vortrag im Rahmen der 19^th International Conference on Applied Business & Economics an der Aristotle University of Thessaloniki (Griechenland) am 19. Oktober 2023.

Jan Körnert und Klemens Grube

Zum 1. Mai 2004 fand die bislang größte Erweiterung der Europäischen Union statt. Insgesamt zehn Länder traten seinerzeit der EU bei, darunter auch die drei baltischen Staaten Estland, Lettland und Litauen. Für diese drei ehemaligen Sozialistischen Sowjetrepubliken, die im März 2004 bereits der Nato beigetreten waren, war es ein weiterer großer Schritt in Richtung Integration in die westlichen Politik- und Wirtschaftssysteme. Aber auch nach dem EU-Beitritt beeinflussten wirtschaftliche und politische Großereignisse das Baltikum: Man denke hierbei nur an die ökonomischen Verwerfungen im Zuge der Finanzmarkt- und Staatsschuldenkrise ab 2007, an die Einführung des Euros als Zahlungsmittel in Estland 2011, in Lettland 2014 und in Litauen 2015 oder an den Krieg in der Ukraine.

Das von uns betreute Themenheft 3/2024 der Zeitschrift „Betriebswirtschaftliche Forschung und Praxis“ (BFuP) wird sich im Schwerpunkt ausgewählten ökonomischen Entwicklungen im Baltikum nach der EU-Osterweiterung vor 20 Jahren widmen.

Aufruf zur Einreichung von Beiträgen für das Themenheft 3/2024 „20 Jahre EU-Osterweiterung – Blick ins Baltikum“

Klemens Grube

Eine Bankfiliale wird überfallen, um Bargeld zu erbeuten. Dieser klassische Bankraub ist ein Phänomen des letzten Jahrhunderts. Kaum ein Täter wählt heute noch diesen Weg. Der Wunsch nach schnell erbeutetem Geld ist dennoch ungebrochen. Verändert hat sich lediglich der modus operandi. Im Takt mit gestiegenen Präventionsmaßnahmen der Banken nutzen Täter modernste Technik für ihre Verbrechen. Während sich der altbekannte Banküberfall regelmäßig gegen die abstrakte Institution Bank mit ihren Mitarbeitern richtete, kommen bei den moderneren Deliktformen vermehrt Geschäftspartner und Kunden zu Schaden. Die Opfer des Delikts haben sich geändert. Die Tagung trägt zur Systematisierung von Bank- und Geldverbrechen bei und analysiert das Phänomen Bankraub aus interdisziplinärer Perspektive. Sie wird gefördert von der Alfried Krupp von Bohlen und Halbach–Stiftung, Essen, dem Verein zur Förderung der Wirtschaftswissenschaften an der Ernst-Moritz-Arndt-Universität Greifswald e. V. und der „Stiftung für die Wissenschaft“ der Sparkassen-Finanzgruppe.
Flyer

Poster

Jan Körnert, Thomas Junghanns und Tim Kolwey

Die Finanzkraft weltweit agierender Staatsfonds ist gewaltig. Sie werden vielfach von autoritären Regimen beherrscht. Eine Beteiligung dieser Fonds an Unternehmen, die in anderen Ländern Schlüsselpositionen einnehmen, ist nicht auszuschließen. Im Rahmen des Projektes untersuchen wir, inwieweit Staatsfonds mittels Unternehmensbeteiligungen Einflusspotentiale in den Banken,- Wirtschafts- und Politiksystemen anderer Länder gewinnen können.

Projektbezogene Publikationen:

• Jan Körnert und Tim Kolwey: Staatsfonds und die Dax-40-Unternehmen. Analyse der Einflussmöglichkeiten durch den Erwerb von Sperrminoritäten, einfachen und qualifizierten Mehrheiten. Zeitschrift für Wirtschaftspolitik (ZfWP), Verlag De Gruyter, Berlin, ISSN 2366-0317, Jg. 73 (2023), Heft 2, S. 193–222.
• Thomas Junghanns und Jan Körnert: Einflussmöglichkeiten von Staatsfonds auf die Bankensysteme der EU-Länder außerhalb des Euroraums. Perspektiven der Wirtschaftspolitik (PWP), Verlag De Gruyter, Berlin, ISSN 1468-6493, Jg. 23 (2022), Heft 4, 299–315.
• Thomas Junghanns und Jan Körnert (2022): The potential for a sovereign wealth fund to acquire and exert influence over the Eurozone. Intereconomics – Review of European Economic Policy, Springer-Verlag, Berlin, ISSN 0020-5346, Jg. 57, Heft 3, S. 179–186.
• Jan Körnert und Thomas Junghanns: Übernahmeresistenz europäischer Bankensysteme – Teil II Zeitschrift für das gesamte Kreditwesen (ZfgK), Verlag Fritz Knapp, Frankfurt a. M., ISSN 0341-4019, Jg. 75 (2022), Heft 9, S. 458–462.
• Jan Körnert und Thomas Junghanns: Übernahmeresistenz europäischer Bankensysteme – Teil I. Zeitschrift für das gesamte Kreditwesen (ZfgK), Verlag Fritz Knapp, Frankfurt a. M., ISSN 0341-4019, Jg. 75 (2022), Heft 8, S. 402–404.
• Jan Körnert und Thomas Junghanns: Zweckentfremdung von Staatsfonds in Spanien und Irland. Zeitschrift für das gesamte Kreditwesen (ZfgK), Verlag Fritz Knapp, Frankfurt a. M., ISSN 0341-4019, Jg. 74 (2021), Heft 11, S. 581–583.
• Jan Körnert und Thomas Junghanns: The potential for sovereign wealth funds to exert influence through critical banks of the five smallest EU member states: An analysis of Malta, Cyprus, Estonia, Latvia and Lithuania. Credit and Capital Markets (CCM), Duncker & Humblot, Berlin 2020, ISSN 2199-1227, Jg. 53, Heft 2, S. 187–220.
• Jan Körnert und Thomas Junghanns: Einflusspotentiale von Staatsfonds auf die Bankensysteme Maltas und Zyperns. Bank-Archiv (ÖBA), Linde Verlag, Wien, ISSN 1015-1516, Jg. 67, Heft 9 (2019), S. 656–662.
• Jan Körnert: Interview zum Thema „Wie gefährlich sind schwerreiche Staatsfonds?“ www.n-tv.de/mediathek/audio/Wieder-was-gelernt-Podcast-Wie-gefaehrlich-sind-schwerreiche-Staatsfonds-article21321421.html (11. Oktober 2019).
• Thomas Junghanns und Jan Körnert: Staatliche Investitionen. Die Gefahren von Staatsfonds. Katapult – Magazin für Kartografik und Sozialwissenschaft. Greifswald, ISSN 2509-3053, Nr. 14 (2019), S. 78–81.
• On the effects of undesirable bank investors on the sustainable and responsible provision of banking services. Vortrag im Rahmen des 10th International Workshop of the European Research Institute on Cooperative and Social Enterprises (Euricse) on „Cooperative and responsible finance for development“ an der Universität Trento (Italien) am 21. Juni 2019 (gemeinsam mit Thomas Junghanns).
• The potential for sovereign wealth funds to exert influence through critical banks in the five smallest EU member states.
  (c) Vortrag im Rahmen der 14^th Conference on Baltic Studies in Europe (CBSE) „Rights and Recognition in the Baltic Context“ an der Uppsala University (Schweden) am 2. September 2021 (mit Thomas Junghanns).
  (b) Digitaler Vortrag im Rahmen der 13^th Conference „New challenges of economic and business development 2021“ an der University of Latvia in Riga (Lettland) am 14. Mai 2021 (mit Thomas Junghanns).
  (a) Digitaler Vortrag im Rahmen der Konferenz „Baltic Connections: a Conference in Social Science History“ an der University of Helsinki (Finnland) am 20. April 2021 (mit Thomas Junghanns).
• Resistance of European banking systems to foreign takeovers: an examination of critical banks in the Eurozone.
  Vortrag im Rahmen des 13^th International Workshop of the European Research Institute on Cooperative and Social Enterprises (Euricse) on „Cooperative and responsible finance for development“ an der Universität Trento (Italien) am 17. Juni 2022 (mit Thomas Junghanns).

Jan Körnert, Klemens Grube und Cornelia Wolf

In the mid-1990s, market demands for around-the-clock (24/7) banking and financial transacting began to converge with advances in internet-based technologies. This confluence of forces gave rise to the birth of internet banking. Building upon the relevant literature, the project develops a set of propositions to address the following questions: What brand strategy or strategies were employed at the birth of internet banking roughly 25 years ago? In the years since then, have merger and acquisition transactions involving internet or “direct” banking businesses only come to fruition where the direct bank was previously under a specific brand strategy? And finally, where there have been changes in internet banking brand strategy, have these invariably been in the ultimate direction of one particular brand strategy?

Projektbezogene Publikationen:

• Jan Körnert und Klemens Grube (2021): Internet banking brand strategies amongst German commercial banks since the 1990s. Journal of Historical Research in Marketing (JHRM), Emerald, Bingley, ISSN 1755-750X. Vol. 13, No. 2, S. 65–84. doi.org/10.1108/JHRM-04-2020-0017.
• Jan Körnert und Klemens Grube: Markenstrategien beim Internetbanking deutscher Kreditbanken. In: Digitalisierung in der Betriebswirtschaft. Festschrift Haluk Sumer. Hrsg. v. Helmut Pernsteiner, Stephan Schöning und Handan Sümer Göğüş. Linde Verlag, Wien 2020, ISBN 978-3-7073-4209-3, S. 273–290.
• Markenphantasie im Internetbanking Ende der 1990er Jahre – kritische Anmerkungen zu praktizierten Markenstrategien in Deutschland.
  Vortrag im Rahmen des gemeinsamen Workshops „Marketingstrategien der Finanzwirtschaft seit dem 20. Jahrhundert“ der Wissenschaftsförderung der Sparkassen-Finanzgruppe, des Instituts für bankhistorische Forschung, der Arbeitskreise Banken- und Versicherungsgeschichte sowie Marketinggeschichte der Gesellschaft für Unternehmensgeschichte im Hause der ÖSA Versicherungen in Magdeburg am 19. September 2013.
• Jan Körnert und Cornelia Wolf: Marken-Fantasie im Internet Banking. Die Bank, Bank-Verlag, Köln, o. Jg. (2000), Heft 11, S. 744-747.
• Jan Körnert und Cornelia Wolf: Branding on the Internet − Umbrella-Brand and Multiple-Brand Strategies of Internet Banks in Britain and Germany. Freiberg Working Papers, ISSN 0949-9970, No. 33 (2000), 9 pages.